Оцінювання взаємної динаміки доходності криптовалют: [розділ книги]
Loading...
Date
2017
Authors
Пенцак, Євген
Journal Title
Journal ISSN
Volume Title
Publisher
Abstract
Розділ з монографії "Математичні моделі та новітні технології управління економічними та технічними системами", в якій представлено наукові розробки провідних вчених щодо розвитку підприємств, управління його діяльністю, результатів впровадження інформаційних
технологій та технологій управління проектами та програмами.
In this article the problem of parametric approximation of highly non-normal multivariate density function of cryptocurrencies returns is considered. It is shown that Pearson Type IV parametric family of distributions is quite well suited to model the fat tailed marginal distributions and copula approach could be used to estimate dynamics of cross dependency of highly volatile cryptocurrencies. The proposed estimation methodology is implemented using maximum likelihood procedure in STATA and special copula estimation tools in Matlab based on real data.
In this article the problem of parametric approximation of highly non-normal multivariate density function of cryptocurrencies returns is considered. It is shown that Pearson Type IV parametric family of distributions is quite well suited to model the fat tailed marginal distributions and copula approach could be used to estimate dynamics of cross dependency of highly volatile cryptocurrencies. The proposed estimation methodology is implemented using maximum likelihood procedure in STATA and special copula estimation tools in Matlab based on real data.
Description
Keywords
криптовалюти, дохідність криптовалют, розділ книги
Citation
Пенцак Є. Оцінювання взаємної динаміки доходності криптовалют / [Пенцак Є. Я.] // Математичні моделі та новітні технології управління економічними та технічними системами : монографія / за заг. ред. В. О. Тімофєєва, І. В. Чумаченко. - Харків : [ФОП Мезіна В. В.] , 2017. - Розділ 1.12. - С. 134-145.