Ukrainian Airline Companies in the Global Economy

Abstract

We examine the issue of the strategies of Ukrainian airline companies in the deregulated airline market. The current network structure offered by the two largest Ukrainian carriers is not viable in the long-run. A merger benveen the two carriers will more likely lead to counter-competitive effects, as compared to an alliance, including only international services of the two carriers. We suggest that such an alliance will allow the two carriers to establish a stronger position on the world airline market.

Розглянуто питання стратегії українських авіакомпаній на дерегульованому ринку авіаційних перевезень. Поточна структура мережі двох найбільших українських авіакомпаній не є життєздатною у довгостроковій перспективі. Злиття двох авіакомпаній може призвести до зменшення конкуренції на ринку більшою мірою, ніж альянс між ними, що охоплює лише міжнародні рейси двох перевізників. Такий альянс допоможе перевізникам зайняти сильну позицію на глобальному ринку авіаперевезень.